Nutrita la partecipazione un pò da tutta Italia con menzione particolare per Raffaele che, arrivando da Reggio Calabria, ha davvero dimostrato cosa voglia dire motivazione e voglia di imparare!!!

Tra i volti conosciuti mi ha fatto piacere ritrovare anche Monica, Daniela, Antonio, Paola, Pietro, Valter, Antonia, Paolo e Giuseppe (e spero di non aver fatto torno a nessuno dimenticandomi qualche nome ma sto andando a memoria!) con cui ci eravamo già confrontati in iniziative precedenti.

Altra cosa da rimarcare il quasi 50% di presenza femminile tra i partecipanti che peraltro conferma un trend presente ormai da tempo sia in questo corso che in INTELLIGENZA FINANZIARIA, segno evidente dei tempi che cambiano ma ottimo segnale per quanto riguarda un maggiore coinvolgimento delle donne nelle scelte e nelle dinamiche economiche, e ciò sia nell’ambito di un rapporto di coppia che non.

Mentre la situazione finanziaria internazionale presenta ben più di un’incognita (vedi i miei ultimi articoli così come le notizie pubblicate negli ultimi giorni dai principali quotidiani), il lavoro sviluppato durante il corso forniva ai partecipanti proprio gli strumenti tecnici e concettuali per non solo sopravvivere ma in realtà per trarre vantaggio dall’instabilità tipica degli ultimi anni così come di una eventuale nuova crisi tutt’altro che improbabile.

Dal 1945 ad oggi gli investimenti in azioni sono, a livello mondiale e dati alla mano, quelli che hanno reso maggiormente: più dell’oro, dei titoli di stato, degli immobili e sia al netto che al lordo dell’inflazione.

Il punto però è che solo pochi sanno trarre vantaggio dalla ricchezza potenziale fornita dai mercati azionari e oltretutto ciò che funzionava molto bene fino a 10-15 anni fa (il famoso metodo “buy & hold” o del “cassettista“) oggi come oggi è stato reso obsoleto dalla globalizzazione e dalla rapidità dei cambiamenti sociali ed economici.

Imparare a saper leggere e interpretare i trend di borsa è solo uno degli argomenti fondamentali affrontati durante il corso INVESTIRE IN AZIONI E ETF (POSITION TRADING) di sabato scorso, oltre a ciò abbiamo trattato l’operatività su diversi orizzonti temporali e aree geografiche, la selezione dei titoli su cui investire o fare trading, le tattiche di entrata, di trade e money management e di protezione delle posizioni attive.

Insomma, moltissima la carne al fuoco che ora i miei carissimi ormai ex-allievi dovranno preoccuparsi di metabolizzare cercando di non disperdere quanto imparato fin qua pur mantenendo un equilibrio tra lo studio e il meritato riposo e relax estivo ormai imminente per molti.

Anche il sottoscritto con l’evento di sabato chiude ufficialmente la sua stagione (ma il blog rimarrà attivo anche durante l’estate), i prossimi appuntamenti con i corsi di formazione dal vivo saranno quindi:

• INTELLIGENZA FINANZIARIA, 23/24 settembre 2011, Reggio Emilia
• INVESTIRE IN AZIONI E ETF (POSITION TRADING), sabato 29 ottobre 2011, Reggio Emilia

Un saluto a tutti, buona estate e buon trading!

Roberto Pesce

]]> http://www.robertopesce.com/trading/corso-investire-in-azioni-e-etf-la-stagione-si-chiude-alla-grande/feed/ 0 http://www.robertopesce.com/intelligenza-finanziaria/quanti-soldi-ci-passano-tra-le-mani-di-enrico-vigo/ http://www.robertopesce.com/intelligenza-finanziaria/quanti-soldi-ci-passano-tra-le-mani-di-enrico-vigo/#comments Thu, 02 Jun 2011 19:00:33 +0000 Roberto Pesce http://www.robertopesce.com/?p=2231 Ho riflettuto qualche istante sulle differenti sensazioni che avrei generato nel lettore se al termine del titolo avessi deciso di aggiungere un punto esclamativo oppure un punto interrogativo, e sui molteplici pensieri che possono scaturire sia nel primo caso, con una forte affermazione, che nel secondo, con una domanda così importante.

Situazione A: PUNTO ESCLAMATIVO

Immaginiamo un libero professionista che, dopo aver lavorato duramente un anno intero, ed aver incamerato lauti guadagni, si rechi dal suo commercialista.

L’esperto gli fa il conto delle imposte, tasse, parcelle, oneri vari, etc… il protagonista della scena, sconsolato, si accorgerà che tra le sue mani è circolato molto denaro ma una parte considerevole è anche uscita. Probabilmente proverà frustrazione per l’accaduto, soprattutto perché si è avvalso di collaboratori che dal punto di vista fiscale sono stati poco validi.

Altre situazioni con punto esclamativo, ma con una condizione emotiva opposta a quella appena narrata, potrebbero essere: il ragionier Mario Rossi che ha centrato la sestina milionaria al superenalotto e si prepara a cambiar vita, oppure due ladri che, dopo aver svaligiato una banca, stanno contando un consistente malloppo di banconote da 500 €.

Certamente, in tutti questi casi, si sentirebbe urlare: “Quanti soldi ci passano tra le mani!”

Situazione B: PUNTO INTERROGATIVO

La maggior parte delle volte questa tipologia di frase viene detta in ambito famigliare, il consueto confronto tra marito e moglie, dove la gestione dell’entrate da un lato e delle spese – a volte non condivise – dall’altro, trova terreno fertile per rimbalzarsi la mediocre amministrazione del budget a disposizione.

Il secondo motivo del contendere tra Lei e Lui sarà chi dovrà andare a fare il corso di INTELLIGENZA FINANZIARIA con Roberto Pesce ^_^, per imparare a prendersi cura dei propri soldi (ndR: sono ancora disponibili gli ULTIMI POSTI per il corso del 10/11 giugno a Reggio Emilia!).

Non ultimo, in questi ambiti, serpeggia una certa incredulità rispetto ai costi di un figlio.

Ci si domanda come una creatura così piccola ed inerme riesca a generare tante spese, e poi via con valanghe di luoghi comuni: “Ai miei tempi con un pallone ci giocavamo un’estate intera … e la maglietta Fruit of the Loom veniva lavata la sera, pronta per il giorno successivo … altro che dieci palloni di cuoio e sei tute della Mike!” “Papà con la “N”…” “Ah si!? … della Mine!”

A parte le battute, sono assolutamente importanti le cifre che ci passano tra le mani durante gli anni, più di quanto si possa immaginare!

Faccio un breve, quanto sorprendente esempio: una persona che percepisce 2.000 € al mese – per dodici mensilità, in vent’anni – avrà raggiunto la somma che sfiora i 500.000 € (circa un miliardo delle vecchie lire!), e se le sue entrate fossero di 4.500 € al mese – sempre per dodici mensilità – il risultato del miliardo di lire sarebbe addirittura superato, dopo solo dieci anni!

Provate a fare il calcolo con il vostro stipendio, sarà molto interessante scoprire delle cifre inaspettatamente grandi!

So bene di aver fatto un banale calcolo algebrico che un bambino in terza elementare avrebbe agevolmente risolto, ma nella maggior parte dei casi, trascuriamo questo aspetto meramente quantitativo, che ci darebbe la possibilità di vedere e quindi a valutare la nostra reale forza economico- finanziaria, e conseguentemente le nostre reali possibilità in quest’ambito.

Racconto brevemente un episodio che mi è accaduto durante una cena la settimana scorsa.

Ero insieme a due cari amici, ognuno dei quali percepisce oltre 2.000 € al mese, oltre tredicesima, premi produttività e indennità varie; commentando la cifra di 50.000 €, l’uno asseriva che una somma del genere sarebbe stata impossibile da accumulare in una sola vita, l’altro che quell’importo era il totale dei suoi investimenti azionari.

Faccio presente che entrambi sono sposati, hanno due figli, pagano un mutuo più o meno di uguale entità, e fortunatamente non hanno problemi tali da dover adempiere ad importanti spese mediche, ma resta comunque il fatto che uno arriva a fine mese con fatica, l’altro gestisce un bel gruzzolo.

Ma perché allora, a parità di entrate e circostanze, può esistere così tanta differenza?

Attenzione: non è valido dire che quello con più disponibilità ha fatto il corso con Roberto Pesce ^_^ !!!

E quindi, dove vanno i soldi delle persone come il mio amico?

Nel suo caso specifico potrei dire che vanno alla famosissima ditta: “Pagamenti rateali & Co.” e in tutte quelle situazioni che vengono illustrate perfettamente in questo blog, nella categoria dedicata ai debiti.

Tanto è vero che dopo aver terminato di leggere il terzo articolo sull’argomento, volevo telefonare a Roberto per chiedere se come modello ispiratore avesse utilizzato il mio amico che fa costantemente rate, utilizza quotidianamente carte revolving, prestiti personali etc.

Questa forte difformità tra due situazioni di partenza così simili, induce ad una successiva considerazione: se è giusto – come è giusto – che se vogliamo aumentare il nostro benessere economico dobbiamo aumentare le nostre entrate, diventa fondamentale conoscere, analizzare, e controllare accuratamente le nostre uscite.

Attenzione però, non bisogna dare un taglio drastico a tutto ciò che rientra nel nostro capitolo spese.

Innanzitutto perché sarebbe oggettivamente impossibile, avrebbe una breve durata, ed in ultimo, appena rientrati nella precedente dinamica, si commetterebbero gli stessi se non più gravi errori di prima. Questo perché si sarebbe avvertito solo “dolore” nella decurtazione indiscriminata delle spese, pregiudicando la possibilità di constatare i benefici derivanti.

Un pò come le cure dimagranti improvvisate: nella prima settimana ci si priva persino dell’odore del cibo, e all’inizio della quarta si divora pure l’alluminio che avvolge il cotechino!

Consiglio pertanto di riflettere profondamente sui verbi che elencavo prima: conoscere, analizzare e controllare le proprie spese, ed inoltre fissare due vocaboli magici: risparmio e formazione.

Non a caso nel libro “L’uomo più ricco di Babilonia” di George S. Clason, quando viene chiesto al ricchissimo Arkad il segreto per diventare ricchi, egli risponde : “Una parte di tutto ciò che guadagnate è vostra e la dovete conservare!”

Enrico Vigo

Ampia e numerosa la partecipazione tra cui spicca il gruppo di chi, avendo frequentato INTELLIGENZA FINANZIARIA il mese precedente ed essendosi congiuntamente iscritto anche alla prossima edizione della GROUP COACHING TRADING ACADEMY in partenza il prossimo 4 maggio (occhio interessati perchè sono rimasti proprio gli ULTIMISSIMI POSTI DISPONIBILI!) sta davvero costruendosi una solidissima base di conoscenze per imparare ad investire con efficacia il proprio denaro sui principali trend e mercati finanziari a livello mondiale.

Mi fa quindi piacere salutare in particolare Flavio, Julia e Rosmarie che sono arrivati dalla Svizzera, Ida e Umberto, Luca, Vincenzo, Lucio, Eleonora, Golia, Nicola,  Giuseppe, Marco e Christian, con alcuni dei quali ci si conosce e frequenta ormai da anni, segno tangibile di una relazione di crescita e fiducia reciproca che prosegue nel tempo.

Come ampiamente illustrato durante il corso, esistono differenze importanti tra INVESTIRE e fare TRADING e, all’interno di quest’ultimo, tra l’operare sul medio lungo termine (POSITION TRADING) oppure su orizzonti temporali più ristretti (core trading), corti (swing trading) o addirittura cortissimi (day trading e scalping).

Tutti questi stili hanno alcune caratteristiche in comune a livello di approccio e degli strumenti tecnici da utilizzare per effettuare le proprie valutazioni ma presentano anche profonde differenze soprattutto in relazione ai criteri da utilizzare per selezionare le azioni o gli ETF su cui investire o fare trading e riguardo al modo in cui gestire le operazioni una volta avviate (trade management).

Aldilà di tutto, per chi ha partecipato al corso, la cosa essenziale diventa adesso quella di passare dalla teoria alla pratica, muovendosi con la necessaria umiltà e perseveranza ma senza esitare eccessivamente perchè, come diceva Totò, “nessuno nasce imparato” e tutti abbiamo avuto gli stessi dubbi e fatto gli stessi errori da principianti quando abbiamo iniziato!

La cosa essenziale è per l’appunto quella di riuscire a trasformare i propri errori in esperienza evitando di danneggiare seriamente il proprio conto corrente, cosa che purtroppo invece spesso accade a chi si improvvisa trader o investitore senza possederne almeno le indispensabili basi di conoscenza.

Per chi è interessato a partecipare , i prossimi appuntamenti in calendario per i corsi dal vivo sono:

1. INTELLIGENZA FINANZIARIA, 25/26 marzo 2011, Reggio Emilia
2. MILLIONAIRE MIND INTENSIVE con T. Harv Eker, 15/16/17 aprile 2011 , Rimini
3. GROUP COACHING TRADING ACADEMY, inizio 4 maggio 2011, corso online
   
4. INVESTIRE IN AZIONI E ETF (POSITION TRADING), sabato 14 maggio 2011, Reggio Emilia

A risentirci presto, buon trading !

Roberto Pesce

A parte le battute, dopo l’ottima esperienza del corso INVESTIRE IN AZIONI E ETF (POSITION TRADING) tenuto lo scorso anno a Locarno, sono molto felice di aver potuto portare in Canton Ticino (Svizzera italiana) anche il mio corso di base più storico e conosciuto ossia INTELLIGENZA FINANZIARIA.

Quella svoltasi lo scorso venerdì/sabato a Lugano (Canton Ticino) è stata in effetti un’edizione del corso INTELLIGENZA FINANZIARIA in formato “mignon” con pochi partecipanti, che però non si sono affatto lamentati di ciò ma, anzi, hanno potuto in questo modo usufruire di un’assistenza e un supporto quasi personalizzati.

Oltre alle consuete strategie e tattiche per investire in campo finanziario (con una grande attenzione rivolta in particolare a come guadagnare in borsa e sui mercati azionari tramite le tattiche del PAC - Piano di Accumulo Capitale o Investimento a Premi Periodici e del CORE TRADING), e ai principi più generali che regolano il mondo degli investimenti, dalla diversificazione, al controllo del rischio, all’asset allocation, grande attenzione e interesse ha suscitato la parte di programma dedicata a come gestire il proprio cash flow e, per dirla alla Robert Kiyosaki, evitare la “corsa del topo“.

Da quando mi occupo di formazione in ambito finanziario, sempre più frequentemente incontro persone che guardano con grande attenzione alla possibilità di attivare rendite finanziarie automatizzate ossia, detto in poche parole, persone che cercano di costruire forme di guadagno ottenibili con un dispendio di tempo nullo o estremamente limitato.

La cosa non può peraltro che farmi piacere, in parte perchè ne condivido l’idea di base e gli obiettivi finali (riprendere in mano la propria vita per dedicarla ai propri affetti e alle proprie passioni invece di sprecarla in un continuo inseguimento della soddisfazione delle proprie necessità finanziarie) ed in parte perchè, avendo attivato tale piano nell’ambito della mia vita e del mio lavoro ormai da qualche anno, non posso che testimoniarne in prima persona la validità e allo stesso tempo la fattibilità.

Certo, niente è scontato e niente si ottiene senza impegno ma, con la conoscenza e i mezzi oggi disponibili (e magari con un piccolo aiuto della formazione ad hoc come quella del mio corso INTELLIGENZA FINANZIARIA) l’ambito obiettivo è sicuramente ottenibile ed il mio massimo impegno da qui agli anni a venire sarà sicuramente quello di aiutare il maggior numero possibile di persone a raggiungerlo.

In conclusione non posso che inviare un caro saluto ai miei allievi del corso di Lugano tra cui gli amici di Swiss life Marco, Giuseppe e Asim (occhio alle discoteche! ^_^) , Flavio e Romy, Piero che si pone come obiettivo quello di costruirisi un futuro molto attivo sui mercati azionari, Mario e infine Gabriele, gradito re-incontro dopo esserci già conosciuti tanti anni fa.

I prossimi appuntamenti per chi vuole colmare il proprio gap di conoscenza e comprendere come costruire rendit automatiche e far lavorare il proprio denaro per sè sono con i corsi:

• INVESTIRE IN AZIONI E ETF (POSITION TRADING) – Reggio Emilia, sabato 18 dicembre 2010, ancora ALCUNI POSTI DISPONIBILI, CLICCA QUI PER ISCRIVERTI!
• INTELLIGENZA FINANZIARIA, Reggio Emilia, venerdì/sabato 28/29 gennaio 2011.
  

Per chi si accosta per la prima volta ai temi e agli argomenti dell’INTELLIGENZA FINANZIARIA, una buona indicazione è quella di iniziare a familiarizzarsi guardando l’apposito VIDEO-CORSO INTRODUTTIVO GRATUITO (clicca qua).

Alla prossima, ciao!

Roberto Pesce

]]> http://www.robertopesce.com/intelligenza-finanziaria/il-primo-corso-di-intelligenza-finanziaria-a-lugano-svizzera-canton-ticino/feed/ 1 http://www.robertopesce.com/intelligenza-finanziaria/il-futuro-dei-promotori-finanziari-e-dellindustria-del-risparmio-gestito/ http://www.robertopesce.com/intelligenza-finanziaria/il-futuro-dei-promotori-finanziari-e-dellindustria-del-risparmio-gestito/#comments Thu, 25 Nov 2010 22:24:59 +0000 Roberto Pesce http://www.robertopesce.com/?p=1720 Nell’ultimo articolo pubblicato rispondevo ad una domanda di un mio allievo e cliente che riferiva di una surreale conversazione avuta con il proprio promotore finanziario (se hai perso l’articolo CLICCA QUA).

Al seguito dell’articolo si è sviluppata una interessantissima discussione tra Renato (promotore finanziario di lunga data), tra le altre cose anche mio amico e allievo dei corsi, e Fabrizio che pur non avendo ancora frequentato nessun seminario con me è tuttavia un attento lettore del blog e appassionato commentatore.

Aggiungo alcune righe alle considerazioni sviluppate da Renato e Fabrizio.

Concordo con te Renato quando dici che la “categoria” dei promotori (e le stesse banche) stiano attraversando un momento di trasformazione epocale a cui mi piace pensare sopravviveranno solo quei professionisti veri che lavorano in un’ottica “vincere-vincere” con il cliente senza raccontare frottole e fandonie e senza vendere prodotti finanziari che nemmeno loro stessi hanno capito ma abbinando ai prodotti almeno quel minimo di consulenza che prevede da un lato la comprensione delle reali esigenze del cliente e dall’altro almeno un minimo di “timing” sui mercati, perlomeno quando vengono commercializzati veicoli di investimento basati sui mercati azionari.

Onestamente parlando, non mi faccio però troppe illusioni al riguardo, soprattutto riguardo alla lungimiranza delle grandi banche e istituzioni finanziarie e di chi le governa, troppo focalizzate sul business immediato (leggi fatturati e numeri in aumento con conseguenti ricadute a pioggia sui compensi dei manager legati ai numeri dell’azienda e all’andamento borsistico del titolo) per andare ad imbarcarsi in un discorso di consulenza più articolato, complesso e costoso anche e soprattutto per quanto riguarda la formazione dei promotori, fino ad oggi (vale la pena ricordarlo) formati soprattutto a livello commerciale piuttosto che finanziario. Per approfondire tecnicamente questo discorso può valere la pena di dedicare un’oretta alla lettura dell’efficacissimo “Sopra la banca il bancario campa, sotto la banca il cliente crepa“.

Per essere ancora più esplicito, è sicuramente più facile e economico per la banca (e purtroppo, ahinoi, anche più produttivo commercialmente parlando) spiegare al promotore che “il prodotto tal dei tali è eccezionale e va spinto” piuttosto che farlo lavorare realmente da consulente e spingerlo ad impegnarsi per comprendere i mercati azionari e le proprie dinamiche.

D’altra parte, per citare le espresse parole di un noto personaggio che ama sovente promuovere la propria banca e sè stesso in televisione: “In borsa si investe solo il denaro di lungo termine perchè sul lungo termine le borse sono sempre e solo rialziste!”

Se lo dice lui, chi siamo noi per dubitarne?

Quanto poi si intenda per “lungo termine” sarebbe interessante definirlo una volta per tutte, così come cosa dovrebbe fare il povero cliente investitore a cui è stato sempre detto e ribadito “Compra, tieni, non vendere e comprane ancora!” quando (ad esempio nel 2008) vede ridursi il proprio patrimonio del 40-50% dilapidando così in pochi mesi il lavoro di risparmi dei dieci anni precedenti e magari, visto che lui non ha le entrate del suddetto miliardario, ha necessità di disinvestire per le proprie esigenze personali e familiari.

Tutto ciò, sono d’accordo con Fabrizio, non vale per la “nuova razza” dei consulenti indipendenti che giocoforza devono essere più preparati e puntare maggiormente (anche) all’interesse dei clienti essendo il rinnovo dei propri onorari più immediatamente legato ai risultati conseguiti e alla relazione attiva con il cliente.

Va però anche detto che i consulenti indipendenti sono ad oggi solo una sparuta minoranza rispetto all’esercito di decine di migliaia di promotori e bancari di stampo “classico”.

Tornando al discorso dell’industria del risparmio gestito e alle proprie truppe, ribadisco il mio scetticismo su una loro illuminazione perchè, ragionando in un’ottica strettamente commerciale e buttando l’etica e la deontologia professionale alle ortiche, hanno purtroppo dalla loro una grandissima forza data dai due principali punti di debolezza del grande pubblico dei risparmiatori: pigrizia e ignoranza.

Ignoranza nel non conoscere almeno i meccanismi di base del mondo degli investimenti e di una efficace gestione finanziaria personale e pigrizia nel non cercare di porre rimedio alla stessa, cosa peraltro potenzialmente oltremodo semplice, rapida e economica frequentando in sole due giornate e con una spesa irrisoria ad un corso come INTELLIGENZA FINANZIARIA che, al suo interno, condensa più di 15 anni di mia personale esperienza e permette in un colpo solo di colmare l’80% del gap di conoscenza.

Contro tali avversari (pigrizia e ignoranza), tutti i consulenti indipendenti del mondo, i Roberto Pesce della situazione che cercano di rendere i risparmiatori un pò più preparati e meno sprovveduti e, non ultimi, i promotori come Renato che cercano comunque di differenziarsi investendo in prima persona su una formazione che la banca per cui lavorano non gli passa, non possono che ottenere un effetto sulla massa assolutamente minimale.

Tu stesso Renato, cercando in prima persona di migliorare la tua formazione e lavorando su un approccio  al cliente diverso da quello standard sai benissimo di essere una mosca bianca, non unico nel tuo genere ma sicuramente non in folta compagnia.

Mi piacerebbe riprendere anche il vostro concetto di “conflitto di interesse nella vendita” ma mi rendo conto che l’articolo si è ormai oltremodo dilungato.

Vorrà dire che ne parleremo in un prossimo post.

Alla prossima e, rivolto a tutti i lettori del blog, un invito a seguire l’esempio di Fabrizio e Renato commentando gli articoli e alimentando la discussione che, quando argomentata e civile, diventa un importante fattore di crescita collettiva.

Roberto Pesce

]]> http://www.robertopesce.com/intelligenza-finanziaria/il-futuro-dei-promotori-finanziari-e-dellindustria-del-risparmio-gestito/feed/ 7 http://www.robertopesce.com/etf-etc/investire-nellargento-fisico-per-un-potenziale-di-crescita-illimitato-ben-oltre-il-25-annuo/ http://www.robertopesce.com/etf-etc/investire-nellargento-fisico-per-un-potenziale-di-crescita-illimitato-ben-oltre-il-25-annuo/#comments Thu, 14 Oct 2010 13:40:09 +0000 Roberto Pesce http://www.robertopesce.com/?p=1585 Nello scorso articolo spiegavo le ragioni storiche e contingenti che stanno alla base della recente impennata del prezzo dell’ORO e dicevo anche come questa crescita abbia ottime probabilità di continuare nei prossimi anni, naturalmente attraverso i consueti saliscendi tipici di ogni asset che venga scambiato sui mercati finanziari (il buon Ciro, già mio ottimo allievo della GROUP COACHING TRADING ACADEMY ha fatto notare immediatamente come, grafico pubblicato alla mano, l’immediato futuro sembri infatti prevedere più una correzione a ribasso o un movimento laterale piuttosto che una crescita immediata).

Ciò detto e precisato, rimane il fatto che, alla luce degli attuali scenari macro-economici e dei movimenti delle Banche Centrali che continuano imperterrite a creare inflazione stampando nuova carta moneta, il rally di medio lungo termine dell’ORO e dei METALLI PREZIOSI percepiti come beni-rifugio ha ottime possibilità di continuare da qui ai prossimi anni.

All’interno di questo scenario, l’ORO la fa sicuramente da padrone in quanto ad “appeal mediatico” poichè non esiste in natura altra materia in grado di rappresentare in modo altrettanto efficace il concetto di ricchezza nell’immaginario collettivo.

Sarà l’associazione con le miniere, con i gioielli, sarà per il suo colore giallo splendente, fatto sta che anche i media parlano sempre e solo dell’impennata del prezzo dell’oro lasciando decisamente in secondo piano un pò tutto il resto.

Dal grafico qua sopra (che rappresenta il trend dell’ARGENTO dal 2005 al 2010) possiamo però notare che anche il prezzo dell’argento fisico quotato in dollari americani non ha scherzato in quanto a rivalutazione passando dai 7,42 dollari l’oncia di cinque anni fa agli attuali 23,38 USD per totalizzare quindi un ritorno medio annuo composto pari al 25,80%, già di per sè superiore a quello dell’oro.

Le buone notizie per gli investitori in ARGENTO, tuttavia, sono appena cominciate.

Se infatti noi prendiamo il prezzo attuale in USD dell’oro all’oncia (1.346,50 USD) e lo dividiamo per quello dell’argento (23,38 USD) notiamo che il rapporto di cambio tra i due metalli preziosi è pari a oltre 57.

In altre parole, occorrono circa 57 once d’argento (o kg d’argento se vogliamo ragionare con il sistema metrico decimale) per acquistare un’oncia d’oro (o un kg d’oro).

Questo rapporto è, storicamente parlando, assolutamente svantaggioso nei confronti dell’argento visto che da secoli i due metalli scambiano tra loro tipicamente ad un rapporto compreso tra 12 e 16 volte.

In altre parole, alle quotazioni attuali, l’ARGENTO appare assolutamente SOTTOVALUTATO rispetto all’oro e dovrebbe quindi avere un potenziale di crescita ancora più elevato nei prossimi anni, almeno doppio rispetto a quello dell’oro.

Il motivo di questa forbice così allargata tra il prezzo dell’oro e quello dell’argento è da attribuirsi a ragioni storiche che non starò qui ad elencare ma che, per quanto si intuisce oggi sui macrotrend dei prossimi anni, sembrano assolutamente destinate a rientrare per riportare il rapporto ORO / ARGENTO attorno al proprio valore storico.

A ulteriore maggior favore dell’ARGENTO va invece considerato il fatto che è un materiale utilizzato non solo in gioielleria come l’oro ma oggi come oggi prevalentemente per una vasta varietà di scopi industriali.

Troviamo infatti infinitesime percentuali di argento in ogni telefonino cellulare di ultima generazione come il gettonatissimo Iphone, nei pannelli solari (di cui si prevede una crescita di 20/40 volte in 10 anni), negli RFID dei dispositivi anti taccheggio, in molte applicazioni medicali e per la conservazione degli alimenti, in talune tessere magnetiche etc.

Tutto questo argento viene utilizzato e solitamente successivamente perso nelle discariche durante lo smaltimento dei rifiuti industriali per cui ciò sta portando un pò alla volta ad un impoverimento verticale delle riserve mondiali d’argento, cosa che non succede invece con l’oro impiegato in gioielleria che viene riciclato e riutilizzato per la gran parte.

Domanda: “Cosa succede al prezzo di un bene quando diventa scarso e la domanda supera l’offerta?“

Risposta: “Il prezzo del bene in questione non può che aumentare ed in caso di forte squilibrio tra domanda e offerta aumentare vertiginosamente“.

Segniamo quindi un altro punto a favore dell’idea di investire in argento fisico.

Muovendoci verso la conclusione della nostra disanima dei trend dei metalli preziosi, vale la pena riportare anche per l’argento le stesse considerazioni effettuate per l’oro ossia:

1. Una buona alternativa all’acquisto dell’argento fisico (soprattutto per fare attività di trading di medio termine) può essere quella di investire in un ETC che a sua volta investa nel metallo fisico. Vedi ad esempio qua sotto il grafico degli ultimi due anni di PHAG.MI quotato a Milano (grafico realizzato tramite il software proprietario “Geronimo Trading Manager”)
2. Attenzione a valutare per bene il corretto momento di entrata nell’ETC, il timing rimane sempre un aspetto essenziale per massimizzare la resa dei propri investimenti e minimizzare i rischi
3. Se hai piacere di approfondire questi argomenti, la tua opportunità migliore è quella di partecipare alla prossima edizione del corso INVESTIRE IN AZIONI E ETF (POSITION TRADING) che si terrà a Reggio Emilia il prossimo SABATO 30 ottobre (CLICCA QUI, ULTIMI POSTI DISPONIBILI). Se non lo hai mai visto puoi iniziare guardandoti con attenzione questo VIDEO INTRODUTTIVO GRATUITO.

In bocca al lupo per i tuoi investimenti e … sogni d’argento per le tue prossime notti!

Roberto Pesce

]]> http://www.robertopesce.com/etf-etc/investire-nellargento-fisico-per-un-potenziale-di-crescita-illimitato-ben-oltre-il-25-annuo/feed/ 5 http://www.robertopesce.com/intelligenza-finanziaria/corso-intelligenza-finanziaria-non-farti-rapinare-dalla-banca-140-000-e-in-20-anni/ http://www.robertopesce.com/intelligenza-finanziaria/corso-intelligenza-finanziaria-non-farti-rapinare-dalla-banca-140-000-e-in-20-anni/#comments Fri, 08 Oct 2010 08:38:49 +0000 Roberto Pesce http://www.robertopesce.com/?p=1561 Si è svolto alcuni giorni fa a Reggio Emilia il primo corso INTELLIGENZA FINANZIARIA della stagione 2010-2011.

Come ormai sta diventando una consuetudine, sono stato bonariamente “massacrato” di domande dai partecipanti soprattutto nella seconda parte del corso che sviluppa i contenuti più tecnici in area investimenti e borsa.

Mi fa sempre molto piacere notare come riescano a crescere molto rapidamente in conoscenza e fiducia in sè stessi persone che, prima di iniziare il corso INTELLIGENZA FINANZIARIA si consideravano totalmente a digiuno della materia e, parole loro, “partivano da zero“.

Il punto chiave è che la finanza e argomenti come asset allocation, diversificazione, obbligazioni, bond, fondi comuni di investimento, ETF (ah, questi sconosciuti …), trend, azioni, stop loss e quant’altro non hanno niente di magico o particolarmente complesso da padroneggiare una volta compresi alcuni concetti chiave e trasformato il linguaggio tecnico in metafore e esempi comprensibili a chiunque.

In questo, se posso farmi un complimento da solo ^_^, credo stiano molti dei miei meriti come Coach, Trainer e Comunicatore.

In sostanza, il valore aggiunto del mio lavoro si traduce in due parole: sintesi e semplificazione.

Da non trascurare il fatto che il mio obiettivo è REALMENTE quello di far comprendere le cose ai miei allievi e clienti e di fornire loro una visione INDIPENDENTE e LIBERA da pregiudizi o interessi di bottega.

Fattore quest’ultimo in effetti da non darsi assolutamente per scontato visto che l’industria finanziaria e del risparmio gestito (banche e compagni di merenda assortiti, tanto per capirci) prospera proprio sull’ignoranza e la pigrizia dei risparmiatori che, per non fare la fatica di comprendere alcuni concetti tutto sommato non così trascendentali, consegnano bonariamente a questi avidi signori tutto il frutto dei propri sudati risparmi.

Già perchè, mettendo il dito nella piaga: “Quanti tra voi lettori hanno il proprio portafoglio di investimenti gestito dalla banca in attivo ad un tasso di interesse medio annuo superiore al 2-3% garantito da dei banalissimi Titoli di Stato?”

Mi colpisce sempre lo stupore e la meraviglia che vedo disegnarsi sul volto dei miei allievi quando gli spiego come funziona un fondo comune di investimento rispetto ad un ETF e come senza saperlo abbiano magari in 10 o 20 anni di investimenti “regalato” alla banca qualcosa come 140.000 € di commissioni bancarie, magari avendo come risultato un portafoglio in perdita!!!

Ah, il potere della conoscenza!!!

Se non hai ancora fatto il corso  ragionaci per un istante: “Cosa ti costa di più, spendere qualche centinaio di euro e 2 giorni di tempo per partecipare al corso oppure fartene rapinare bellamente svariate decine di migliaia e perdere così qualche decennio sui tuoi obiettivi finanziari?”

Come diceva uno dei miei mentori americani: “Se pensi che la formazione sia costosa, non hai idea di quanto invece ti possa costare l’ignoranza!!”

Cari Nicola, Ciro, Gloria, Celestino, Claudio, Giulia, Andrea & C. , un caro saluto a tutti voi e complimenti sinceri per il primo grande salto di qualità che avete deciso di compiere!!

I prossimi appuntamenti per chi vuole colmare il proprio gap di conoscenza e comprendere come guadagnare dal 10% annuo in su sui propri investimenti sono con i corsi:

• INVESTIRE IN AZIONI E ETF (POSITION TRADING) – Reggio Emilia, sabato 30 ottobre 2010, abbiamo ancora ALCUNI POSTI DISPONIBILI, CLICCA QUI PER ISCRIVERTI!
• INTELLIGENZA FINANZIARIA, Reggio Emilia, venerdì/sabato 26/27 novembre 2010

Ci vediamo in aula!

Roberto Pesce

Chiunque abbia seguito nelle ultime settimane i vari interventi di Obama, Draghi, Tremonti & C. avrà sentito come lo scenario dipinto da leader ed economisti mondiali sia di “cauto ottimismo” alla luce della “ripresina” segnalata da molti tra i principali indicatori macro-economici (crescita del PIL, disoccupazione, fiducia dei consumatori etc.). In particolare, guardando allo scenario europeo, sembra ripartita la locomotiva tedesca, da sempre traino dell’economia del vecchio continente.

Traducendo il linguaggio dei politici in una metafora comprensibile da tutti e aggiungendo un paio di elementi sapientemente non citati dai personaggi in questione,  possiamo paragonare quanto sopra ad un bollettino medico in cui i dottori dichiarano che il paziente sta dando “cauti segnali di miglioramento” pur non essendo ancora del tutto fuori pericolo soprattutto se, tornando all’economia, si prendono in considerazione le drammatiche situazioni dei debiti pubblici dei vari stati e la mancanza sia di ottimismo che di entusiasmo riscontrabile un pò ovunque, sia l’assenza di catalizzatori importanti come erano stati nei ’90 il boom della telefonia mobile e dell’informatica.

Aggiungiamo a tutto ciò la mancanza di vera leadership o personalità politiche di spicco e presenza o di “passioni forti” tra la gente e ben si comprende come, almeno per il momento e probabilmente ancora per un pò, si navigherà a vista.

I mercati azionari (qui sopra l’indice S&P 500 delle 500 azioni americane più capitalizzate), termometro e specchio delle aspettative della gente, non smentiscono questo quadro essendo ormai in fase laterale da alcuni mesi con tendenza all’avvio di una prossima fase ribassista (per chi ha partecipato ai miei corsi INVESTIRE IN AZIONI E ETF (POSITION TRADING) o INTELLIGENZA FINANZIARIA non è difficile identificare il momento attuale come una fase 3-4).

Anche guardando il Nasdaq qui sopra che è da un paio d’anni decisamente più rialzista dell’SP500 vediamo che la musica è sostanzialmente la stessa così come non ci sono grandi differenze se guardiamo alla Cina (grafico qua sotto) che pure ha prospettive macroeconomiche e di sviluppo decisamente più interessanti da qui ai prossimi dieci anni.

Non visualizzato per ragioni di spazio il grafico del mercato italiano che tuttavia è ancora e già da tempo più ribassista di quelli qui presentati.

Per dirla tutta mi sarei aspettato una correzione abbastanza severa già durante l’estate ma i livelli anche simbolici di 1.000 punti per l’S&P 500 e di 2.000 punti per il Nasdaq hanno sino ad oggi tenuto anche se con rimbalzi solo di breve termine e di poco respiro.

Siamo in situazione di incertezza quindi ed in una fase in cui funzionano bene le tecniche di trading non direzionali o quelle direzionali ma di breve termine (Swing Trading ma soprattutto Guerrilla Trading e Day Trading) per chi le conosce e ha il tempo di dedicarsi quotidianamente come questi stili richiedono.

Tempi difficili invece per fare partire nuove operazioni di core trading o position trading per i quali consiglio pazienza e cautela in attesa che la situazione si sblocchi verso l’alto o, più probabilmente, verso il basso almeno per i prossimi mesi.

Aldilà degli sviluppi macro-economici e delle notizie che ci verranno comunicate, giova ricordare che le più grosse crisi e ribassi borsistici tradizionalmente hanno avuto luogo tra settembre e la metà di ottobre mentre le schiarite e i rialzi arrivano spesso verso fine anno.

Considerando che quanto sopra è naturalmente una nota storica e statistica e non una previsione certa, consiglio a chi ha fatto i corsi di ripassare le tattiche e le strategie di short selling mentre per chi trova oscura un pò tutta la trattazione di questo articolo vale la pena ricordare che se fossimo davvero in prossimità di un ribasso abbastanza consistente ciò varrebbe a dire che da qui a qualche mese ci potrebbero essere opportunità di acquisto di azioni e ETF a prezzi decisamente più convenienti che, detto in altri termini, significa guadagni facili e lucrosi come quelli del 2009 con gli acquisti ai minimi post crisi del 2008.

Insomma, per chi desidera investire sulla propria formazione in area borsa e trading, io sono qua e gli appuntamenti sono con:

• INTELLIGENZA FINANZIARIA, Reggio Emilia, 1/2 ottobre 2010 (CLICCA QUA PER INFORMAZIONI E PER ISCRIVERTI)
• INVESTIRE IN AZIONI E ETF (POSITION TRADING), Reggio Emilia, 30 ottobre 2010 (CLICCA QUA PER INFORMAZIONI E PER ISCRIVERTI)
• GROUP COACHING TRADING ACADEMY (corso avanzato a numero chiuso, 2 sole edizioni ogni anno), online, inizio 11 novembre 2010 (CLICCA QUA PER INFORMAZIONI E PER ISCRIVERTI)

Nel frattempo, per tutti quanti, raccomando occhi ben aperti per monitorare passo passo l’evolversi della situazione.

Buon trading, ciao!

Roberto Pesce

]]> http://www.robertopesce.com/intelligenza-finanziaria/crisi-finanziaria-2008-2011/mercati-finanziari-il-punto-della-situazione-a-settembre-2010/feed/ 3 http://www.robertopesce.com/investing/i-miti-dellindustria-finanziaria-e-del-risparmio-gestito-lei-deve-pensare-sempre-sul-lungo-termine/ http://www.robertopesce.com/investing/i-miti-dellindustria-finanziaria-e-del-risparmio-gestito-lei-deve-pensare-sempre-sul-lungo-termine/#comments Sat, 28 Aug 2010 21:01:07 +0000 Roberto Pesce http://www.robertopesce.com/?p=1401 “Non si preoccupi, lei deve pensare sempre sul LUNGO TERMINE …“

Quante volte ti sei sentito ripetere questa frase in banca mentre ti stavi lamentando per lo scarso rendimento degli investimenti che ti erano stati consigliati?

Il LUNGO TERMINE è uno dei miti preferiti dagli operatori bancari dell’industria finanziaria e dai promotori finanziari del risparmio gestito e come ogni mito ha in sè una certa dose di realtà ma anche un elevato grado di … fantasia.

Il vero motivo per cui i “professionisti del risparmio” fanno riferimento sistematicamente al LUNGO TERMINE è dovuto essenzialmente a due fattori:

1. Il LUNGO TERMINE non è verificabile e rappresenta quindi un ottimo modo per prendere tempo e far mantenere attivo l’investimento del cliente quando i risultati non sono soddisfacenti.
2. Un tempo, diciamo dal dopoguerra fino alla fine degli anni ’90, la logica degli “investimenti di lungo termine” in alcuni settori azionari tutto sommato pagava abbastanza anche se con fortissime differenze da periodo a periodo.

Il motivo della “morte” delle strategie di investimento passive di lungo termine è dovuto essenzialmente al mutamento dei mercati finanziari moderni ed in particolare all’avvento delle tecnologie che hanno velocizzato in maniera drastica gli orizzonti temporali e il succedersi di crisi e crolli importanti dei mercati come quello del 2000-2003 o il più recente del 2008-2009 (senza escludere che ne possa arrivare un altro a breve termine).

Premesso che, tecnicamente parlando, in finanza per LUNGO TERMINE si intende generalmente un periodo di tempo compreso tra i 6 e i 10 anni, avrai forse notato come l’argomento venga comunque spesso usato a sproposito anche per tempi assai più lunghi.

Ricordando che una banca o una SIM guadagnano ogni anno un importo importante sugli investimenti dei clienti chiamato “commissione di mantenimento” dal semplice fatto che l’investimento rimanga attivo e indipendentemente dal fatto che lo stesso sia in guadagno o in perdita, ho personalmente sentito più volte un notissimo presidente e fondatore di una delle principali banche italiane che ama pubblicizzare in tv personalmente i servizi e i prodotti distribuiti dalla propria banca dichiarare che: “In borsa si investe soltanto denaro di lungo termine e solo ciò che si è disposti a perdere”.

Tali affermazioni sono palesemente tendenziose oltre che false perchè se il miliardario in questione può sicuramente permettersi di “tenere e aspettare” con posizioni in perdita altrettanto non può certo fare la persona comune che ha obiettivi personali e familiari su tutto l’arco temporale della propria vita e che deve evitare a tutti i costi di accusare perdite rilevanti se non vuole vedere svanire come una bolla di sapone il frutto di anni di fatica, risparmi e sacrifici.

Occorre di conseguenza fare lo sforzo di comprendere i meccanismi dei mercati e almeno le regole di base del mondo degli investimenti che, se ben conosciute e padroneggiate, possono dare a chiunque ben più di una soddisfazione sia nel breve che nel medio e nel lungo termine ed una assoluta minimizzazione dei rischi di perdita.

Se vuoi usufruire del mio aiuto per compiere questo importante salto di qualità nella tua preparazione finanziaria, l’appuntamento è per il prossimo corso di INTELLIGENZA FINANZIARIA che si terrà a Reggio Emilia i prossimi 1-2 ottobre 2010 (CLICCA QUI PER INFORMAZIONI E ISCRIZIONI).

In solo due giornate, SODDISFATTO O RIMBORSATO, avrai in mano le chiavi per un deciso salto di qualità nel tuo futuro finanziario e potrai anche tu sorridere con compatimento a tutti gli pseudo esperti che sanno parlare solo di “lungo termine“.

Roberto Pesce

Una tipica tipologia di partecipante al mio corso INTELLIGENZA FINANZIARIA (prossima edizione 1-2 ottobre 2010 a Reggio Emilia, CLICCA QUI PER ISCRIVERTI) è rappresentato dalla persona più o meno benestante, solitamente nella fascia di età tra i 40 e i 50 anni, che con fatica, impegno e sacrifici ha messo dei risparmi da parte nel corso della propria vita.

Quasi sempre questa persona si è decisa a partecipare al corso perchè è fortemente delusa dalla qualità della (non) consulenza bancaria ricevuta nel corso degli anni e, dopo una miriade di promesse regolarmente non mantenute è arrivata alla triste conclusione che le persone a cui ha affidato il sudato frutto delle proprie fatiche sono gravemente incapaci oppure, più probabilmente, perseguono altri interessi diversi dai suoi.

Per dirla in maniera ancora più esplicita, questa persona ha un portafoglio di titoli finanziari (solitamente costituito soprattutto da fondi comuni o investimenti assicurativi ma potrebbero farne parte anche fondi di fondi, gestioni patrimoniali personalizzate, strutturati o altre porcherie varie partorite dalle diaboliche menti dell’industria finanziaria) e accusa una forte perdita con l’aggravante oltretutto di essere coinvolta in quel genere di investimenti ormai da parecchio tempo.

Arrivata al corso e descritta la sua situazione (che a me purtroppo tutto risulta tranne che inconsueta …) mi pone quindi la fatidica domanda: “Roberto, cosa mi consigli di fare?”

E qui di solito casca l’asino perchè alla mia proposta di disinvestire tutto e ripartire da capo con nuovi titoli e nuove strategie e un controllo personale applicato per mezzo delle strategie appena apprese al corso mi viene quasi sempre opposta l’obiezione: “Ma allora così ci perdo!”

Il punto è interessante perchè la persona in questione non si rende conto che in realtà ci ha già perso!!

Il valore dei titoli infatti non è quello a cui sono stati acquistati (magari 10 anni prima…) ma quello attuale che è, per l’appunto, pesantemente in perdita rispetto al suo importo originale.

A partire dal valore attuale del portafoglio titoli se fosse disinvestito completamente in quel preciso istante occorrerebbe quindi cambiare la propria domanda da: “Quanto ci rimetto se disinvesto?” in: “Se dovessi partire da zero adesso, come investirei questa somma di denaro?”

Facendo solo l’esempio più semplice e ovvio, passare da un portafoglio in fondi comuni ad uno in ETF significa recuperare soltanto da ciò oltre un 2,5% ogni anno grazie alle minori commissioni bancarie oltre alla possibilità non trascurabile di poter monitorare autonomamente i propri asset, inserire ordini di stop loss per limitare eventuali perdite, poter gestire strategie di aggiungi-riduci come quelle che insegno ad INTELLIGENZA FINANZIARIA etc.

Occorre, in altre parole, togliere lo sguardo dal passato (“Quanto valevano all’inizio i miei titoli e di quanto dovrebbero salire per tornare almeno a pareggio?”) e volgerlo al futuro chiedendosi quale sia la forma e la strategia di investimento che possano rendere di più e con meno rischi nei tempi a venire.

Ragionando da questo punto di vista, la maggioranza delle volte appare ovvio come convenga quindi disinvestire e ripartire da zero con oltretutto il non trascurabile vantaggio collaterale di azzerare anche psicologicamente il legame emotivo, la rabbia e la frustrazione legate agli investimenti fallimentari del passato (e ai “consulenti” che li hanno proposti e gestiti).

Roberto Pesce